原标题:针对近期市场乱象,证监会、上交所、中证协三部门齐发声整治
证监会、上交所、中证协三部门齐发声,对日前市场乱象进行整治。
其中,9月21日晚,证监会表示对“天山生物”等股票异常交易行为立案调查;上交所第一届科创板股票公开发行自律委员会(简称自律委)也在21日召开会议倡导规范新股发行业务;中国证券业协会则在9月18日召开专题会议,就完善发行承销行为市场化约束机制等主题进行交流,表示将进一步规范对承销商、网下投资者行为的自律管理。
三部门所提或都与日前市场引发高度关注的几件事相关。
其一,堪称今年股市最大“妖股”之一的“天山生物”事件,仅仅用了12个交易日,该股股价从不到6元涨到34.66元,上涨近5倍,然而不断疯涨的股价背后,却是该公司长久以来的亏损。
证监会表示,“天山生物”等股票价格短期异常波动,市场高度关注。近日,该会已对有关异常交易立案调查。下一步,该会将在全面调查的基础上依法处理,切实维护市场健康稳定发展。
其二,打出2.49元/股的上纬新材超低发行价事件。该价格下上纬新材市值刚好略过发行标准,若再低一分钱,则发行失败。巧合的是,该价格下400多家投资者管理的配售对象中,有超90%报价一模一样,正为2.49元。引发市场关于机构“串通”抱团压价的质疑。
科创板第一届自律委上,与会机构委员指出,近期随着新股供应量的增加,部分网下投资者在参与新股认购过程中存在“协商报价”的嫌疑,部分主承销商存在未能独立、审慎、规范撰写投资价值研究报告的情形。
由此,科创板自律委发布行业倡导,建议各机构委员自查内部合规管理、承诺依法依规参与科创板新股发行业务,并呼吁各市场主体严格遵守科创板股票发行承销业务规则,买方机构遵循独立、客观、诚信的原则规范参与新股报价,卖方机构提高投资价值研究报告制作等业务活动开展的严肃性、客观性与专业性,共同维护科创板新股发行秩序,积极营造良好投融资生态。
中证协专题会议分析讨论近期新股定价环节出现的异常现象及成因,认为注册制改革的重要环节之一,是构建起发行承销行为的市场化约束机制,建立规范、理性的价格形成机制,避免非理性的价格扰动和不规范的报价、申购行为。
中介机构和市场主体应认真落实各项业务规则要求,充分发挥专业的价格发现和资源配置能力,遵循独立、客观、诚信原则合理报价定价,以价值投资为导向形成合作博弈,促进市场机制有效发挥作用,切实维护新股发行秩序。
后续,协会将依据《证券发行与承销管理办法》及科创板、创业板试点注册制的相关监管规定,进一步规范对承销商、网下投资者行为的自律管理。对发现相关机构违反自律规则和业务规范的行为将保持零容忍,即时采取自律措施。